Berater-Check: Das sind die Top-Institute für jeden Anlegertyp

von Markus Hinterberger, Euro am Sonntag

Es gab eine Zeit, da hieß es: ­Bankfilialen haben ausgedient. Heute gibt es die meisten von ihnen noch immer. Einige Banken dünnen ihr Geschäftsstellennetz zwar aus, aber bei Geldhäusern wie der Commerzbank, immerhin Nummer 2 am deutschen Markt, denkt man über eine Erweiterung des Filialnetzes nach. Offenbar suchen Menschen auch im Internetzeitalter den Kontakt zu einem Menschen als Berater. Doch was bringt das?

€uro am Sonntag hat nachgehakt. ­Gemeinsam mit dem Deutschen Kundeninstitut (DKI) wurden in den vergangenen Monaten Testkunden in die Filialen der deutschlandweit aktiven Fi­lialbanken und die von sechs großen Regionalbanken geschickt. Ihre Frage: Wie kann ich in Zeiten wie diesen ein Vermögen aufbauen, das reicht, um später meinen Lebensstandard zu halten, ohne während der Sparphase auf ein gewisses finanzielles Polster verzichten zu müssen? Dazu haben wir drei Lebensgeschichten entworfen (siehe unten). Die Protokolle dieser Gespräche und die Empfehlungen der Berater bildeten die Basis für die Auswertung. Ganz vorn im Test landete keine Großbank, sondern mit der Berliner Volksbank ein regionales Institut. Die Berliner waren in allen Bereichen unter den besten Banken. Aber der Reihe nach.

Berufseinsteiger (pdf)
Junge Familien (pdf)
Gutverdiener (pdf)

Die Beratung

Hier war die komplette Notenskala vertreten. Während fünf Anbieter mit "sehr gut" und zwei weitere mit "gut" bewertet wurden, erhielten sechs Banken die Note "befriedigend" oder schlechter. Die Santander Consumer Bank erhielt sogar die Note "ungenügend". Deren Berater hielten es mehrheitlich nicht für nötig, nach bestehenden Versicherungsverträgen zu fragen. Beratungsprotokolle wurden kaum geführt, obwohl in den meisten Terminen über Wertpapiere gesprochen wurde.

Im Vergleich dazu berieten die Mit­arbeiter der Berliner Volksbank geradezu mustergültig. "Hier fehlte es an nichts, die finanzielle Situation der Kunden wurde erfasst, zudem wurden alle Produkte ausführlich erklärt und auf ihre Chancen und Risiken hingewiesen", so DKI-Chef Jörn Hüsgen.

Insgesamt aber findet er einige Kritikpunkte an der Bankberatung: "Negativ fällt auf, dass über alle Profile hinweg nur für etwa jeden fünften Tester die Rentenlücke berechnet wurde." Beim Testkunden Berufseinsteiger wurde sogar nur in einem von acht Fällen nachgerechnet, ob die gesetzliche Rente später zum Leben reicht. Zudem wollten die Berater ihm sowie der jungen Familie noch schnell ein Produkt verkaufen: In jeweils über der Hälfte der Gespräche versuchten sie, ein Girokonto oder eine Versicherung schmackhaft zu machen.

Bestehende Versicherungsverträge interessierten nur etwa die Hälfte aller Berater. "Das ist insofern kritisch zu bewerten, da Vermögensaufbau nur dann sinnvoll ist, wenn sämtliche existenzbedrohenden Risiken wie etwa Berufsunfähigkeit abgesichert wurden", moniert Hüsgen. Nur zwei Tester erhielten keine konkrete Produktempfehlung.

Aber es gibt auch Positives: Gut zwei Drittel der Berater empfahlen, den zur Verfügung stehenden Betrag auf verschiedene Produkte aufzuteilen. In den Gesprächen machten sie jedoch große Unterschiede, wer ihnen gegenübersaß. So wurden Lebensumstände wie Beruf, Einkommen, Kinder oder Schulden, bereits vorhandenes Vermögen, Versicherungen und Altersvorsorgeverträge beim Berufsanfänger und der jungen Familie ausführlicher erfragt als beim Gutverdiener. Die Rentenlücke berechneten die Berater am häufigsten für die junge Familie, und zwar in 35 Prozent der Fälle.

Die Produkte

Allen drei Musterkunden war gemein, dass sie für eine langfristige Rendite auch zwischenzeitliche Kursverluste in Kauf nehmen würden. Dementsprechend wurden die Vorschläge der Bankberater bewertet. Will heißen, je aktienbetonter und je günstiger, desto besser.

Vor allem beim Berufseinsteiger und bei der jungen Familie hätte etwa ein Sparplan auf einen Indexfonds die meisten Punkte gebracht. Dieser wäre mit einer Verwaltungsgebühr von rund 0,5 Prozent pro Jahr sehr günstig, und auch eventuelle Schwankungen im Index könnten die noch jungen Anleger aussitzen.

Für den etwas älteren Gutverdiener wäre beispielsweise die sogenannte Rürup-Rente das Mittel der Wahl gewesen. Mit ihr können vor allem Menschen mit hohen Einkommen hohe Beträge steuergünstig ansparen. In den Gesprächen kamen aber ganz andere Produkte auf den Tisch. Am häufigsten, konkret in vier von zehn Fällen, wurden den Testkunden Immobilien-, Misch- und Dachfonds empfohlen, die nicht zu 100 Prozent in Aktien gehen können. In drei von zehn Fällen wurden Fonds empfohlen, die komplett in Aktien investieren können.

"Auffällig ist, dass die Berater ver­glichen mit dem Vorjahr weniger fonds­gebundene Rentenversicherungen emp­fohlen haben", so DKI-Chef Hüsgen. Dieses Jahr war jeder fünfte Tipp eine solche Police, im Vorjahr noch gut jeder vierte. Rentenversicherungen mit Garantiezins wurden lediglich in fünf Prozent aller Fälle empfohlen.

In keinem der Beratungsgespräche wurden ETFs genannt. Das erstaunt, denn einige Banken wie die Targobank oder die HypoVereinsbank haben bereits vor einiger Zeit Indexfonds in ihr Programm mit aufgenommen. "Offenbar zählt bei den meisten Beratern noch immer: zuerst der Profit fürs eigene Haus, dann der für den Kunden", erklärt Hüsgen.

Bei Fonds mit fünf Prozent Ausgabeaufschlag plus jährlichen Verwaltungsgebühren bleibt für die Bank deutlich mehr hängen als bei einem ETF. Die Rürup-Rente, an der Banken in der Regel hohe Provisionen verdienen, wurde dennoch nicht empfohlen.

Unterm Strich gab die Berliner Volksbank die besten Empfehlungen ab. Immerhin hatten deren Berater den Mut, den Kunden Aktienfonds zu empfehlen. Die Mitarbeiter der Targobank versuchten es in vier von zehn Fällen mit klassischen Rentenversicherungen, einer Anlageform, die zwar als sehr sicher, aber als kaum lukrativ gilt.

In Sachen Service waren die getesteten Banken im Schnitt gut, allerdings gab es auch Ausreißer wie die Santander Consumer Bank, deren Hotline-Mitarbeiter inhaltliche Fragen zu den Produkten kaum beantworten konnten.

Vermögensaufbau Einzelkategorien (pdf)

So wurde gewertet:

Um zu erfahren, welche Vorschläge die 13 Banken im Test in Sachen Vermögensaufbau machen, hat die Redaktion gemeinsam mit dem Deutschen Kundeninstitut (DKI) drei Musterkunden (siehe unten) entwickelt. An diesen orientierten sich unsere Testkunden in den über 100 Beratungsgesprächen vor Ort. Bei den Terminen vor Ort achteten die Tester vor allem darauf, wie der Berater auf ihre Wünsche einging, ihre finanzielle Situation erfasste, welche Vorschläge er machte und ob und wie er über die Chancen, Risiken und Gebühren der empfohlenen Produkte informierte. Dieser Part ging mit 50 Prozent in die Gesamtwertung ein. Im zweiten Schritt wurden die empfohlenen Anlagen bewertet. Dieser Teil zählte 30 Prozent. Die restlichen 20 Prozent machte der Servicetest aus. Hier wurden die Internetseiten der Banken nach deren Informationsgehalt zum Thema Vermögensaufbau untersucht, zudem wurde mit Testanrufen und -E-Mails die Sachkenntnis der Servicemitarbeiter getestet.