Bayer platziert Wandelanleihe über 4 Milliarden Euro

Die Begebung ist der erste Teil der Eigenkapitalkomponente zur Finanzierung der geplanten Übernahme des US-Saatgutriesen Monsanto, wie die Bayer AG mitteilte. Der Konzern hatte angekündigt, den Eigenkapitalanteil von insgesamt rund 19 Milliarden Dollar voraussichtlich durch eine Bezugsrechtskapitalerhöhung und Pflichtwandelanleihen zu finanzieren.

   Die Nettoerlöse aus der Transaktion sind dafür vorgesehen, einen Teil des noch nicht ausgeschöpften Kreditrahmens gemäß den von Bayer abgeschlossenen Finanzierungsvereinbarungen vorzeitig abzulösen.

   Die Bezugsrechte bestehender Aktionäre waren ausgeschlossen. Die Pflichtwandelanleihe war mehrfach überzeichnet und wird zum Nennwert mit einem Anleihezins von 5,625 Prozent pro Jahr begeben, wie Bayer mitteilte. Sie hat den weiteren Angaben zufogle eine Laufzeit bis zum 22. November 2019 und wird bei Fälligkeit zwingend in Stammaktien der Bayer AG gewandelt. Die Obergrenze des Wandlungspreises wurde mit 108 Euro festgelegt, was einer maximalen Wandlungsprämie von 20 Prozent entspricht. Die Anleihebedingungen räumen den Anleihegläubigern sowie Bayer Wandlungsrechte vor dem Fälligkeitszeitpunkt ein.

   BofA Merrill Lynch, Credit Suisse, Goldman Sachs und J.P. Morgan agierten als Joint Global Coordinator und Joint Bookrunner, Citigroup und HSBC als Co-Bookrunner.

FRANKFURT (Dow Jones)