Investieren wie Warren Buffett: Das Geheimnis des erfolgreichsten Investors aller Zeiten
Warren Buffett ist der erfolgreichste Investor aller Zeiten – dank Value-Investing und Dividendenstrategie. Was das Geheimnis seines Erfolgs ist, wie Sie investieren wie Warren Buffett und wie Sie die Anlagestrategie von Warren Buffett erfolgreich nachahmen, verraten wir hier. Zunächst präsentieren wir die besten Finanzprodukte, mit denen Sie auf den Spuren des Orakels von Omaha wandeln. Zu Beginn geben wir die besten Tipps und beantworten die wichtigsten Fragen!
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Investieren wie Warren Buffett – Das Wichtigste in Kürze
- Warren Buffett ist dank seiner Anlagestrategie Value-Investing einer der erfolgreichsten Investoren aller Zeiten. Sein Gespür für gute Investitionen brachte ihm den Spitznamen „Orakel von Omaha“ ein.
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Die Aktie seiner Beteiligungsgesellschaft Berkshire Hathaway ist die teuerste Aktie der Welt.
- Produktempfehlung: Mit der Berkshire Hathaway-Aktie partizipieren Anleger direkt am Buffett-Erfolg. Value-Stars-Deutschland-Index4, QIX Deutschland8 und SG Quality Income Index ahmen Warren Buffetts Value-Investing nach. Eine nachhaltige Alternative ist der🌳AB – Global Value Portfolio I Fonds.
- Unsere Empfehlung: Überprüfen Sie Ihre bisherige Geldanlage auf der Grundlage der Tipps des Starinvestors.
- Wir verraten Ihnen, wie Sie mit Berkshire Hathaway am Buffett-Erfolg teilhaben und wie Sie mit Value-Investing und Dividendenstrategie à la Buffett investieren.
Inhaltsverzeichnis
Die besten Warren Buffett-Investments für Anleger
| Name | ISIN / WKN | Bemerkung |
|---|---|---|
| Berkshire Hathaway Aktie B | US0846707026 / A0YJQ2 | Aktie |
| UBS Open End Zertifikat auf Berkshire Hathaway A | DE000UB87S74 / UB87S7 | 0,10 Prozent Managementgebühr pro Quartal, Zertifikat |
| Société Générale Discount-Zertifikat auf Berkshire Hathaway Aktie B | DE000ST30FG0 / ST30FG | letzter Börsenhandelstag: 18.12.2019, Zertifikat |
| Value-Stars-Deutschland-Indexzertifikat4 | 1,75 Prozent Zertifikatsgebühr pro Jahr, Zertifikat | |
| UBS Open End Index Zertifikat auf QIX Deutschland8 | 1,50 Prozent Managementgebühr pro Jahr, Zertifikat | |
| SG Global Quality Income Index-Zertifikat | DE000SG3JGQ9 / SG3JGQ | 1,00 Prozent Managementgebühr pro Jahr, Zertifikat |
| Multi Units Lux. – Lyxor ETF SG Global Quality Income NTR D-EUR | LU0832436512 / LYX0PP | 0,45 Prozent TER pro Jahr, ausschüttend, ETF |
| DWS Top Dividende | DE0009848119 / 984811 | 1,45 Prozent TER pro Jahr, ausschüttend, Fonds |
| 🌳AB – Global Value Portfolio I Fonds | LU0232465624 / A0JMH4 | 0,99 Prozent TER pro Jahr, thesaurierend, Fonds |
Produktempfehlung: Mit der Berkshire Hathaway-Aktie oder Zertifikaten auf die Berkshire Hathaway-Aktie partizipieren Sie direkt am Erfolg von Warren Buffett und seiner Beteiligungsgesellschaft. Anleger, die von Buffetts Anlagestrategie Value-Investing profitieren wollen, kaufen das Value-Stars-Deutschland-Index-Zertifikat4 von Lang & Schwarz oder das UBS Open End Index Zertifikat auf QIX Deutschland8. Weltweit investieren Sie à la Warren Buffett mit dem Index-Zertifikat auf den SG Income Global Quality Income NTR und dem Multi Units Lux. – Lyxor ETF SG Global Quality Income NTR D-EUR.
Auf die vorgestellten Börsenprodukte gehen wir weiter unten in diesem Ratgeber näher ein: Wir haben die besten Investments in Warren Buffett miteinander verglichen und Produkte unter die Lupe genommen, mit denen Sie wie Warren Buffett investieren können. Zunächst verraten wir Ihnen, was Warren Buffett so erfolgreich macht, was sein Value-Investing und seine Dividendenstrategie auszeichnet und wie Sie Warren Buffetts Anlagestrategie ganz einfach nachahmen können.
Investieren à la Warren Buffett – so geht’s!
„Aktien sind einfach. Man kauft bloß Anteile an einem großartigen Unternehmen mit höchst integrem und fähigem Management für weniger als seinen inneren Wert. Dann behält man diese Anteile für immer“, erklärte der Starinvestor Warren Buffett einst das Geheimnis seines Erfolgs. Heute gilt der Börsenguru als einer der erfolgreichsten Investoren aller Zeiten.
Er bewies immer ein herausragendes Gespür für vielversprechende Geschäfte – seine Erfolgsgeschichte machte ihn weltweit bekannt und zu einem der reichsten Männer der Welt. Mehrmals hat er Indizes wie den Dow Jones und den S&P 500 outperformt.
Doch was ist das Geheimnis seines Erfolgs und wie investieren Sie als Privatanleger am besten wie der Starinvestor? Warren Buffett setzt auf klare Prinzipien, die einfach umsetzbar und von jedermann kopierbar sind. Außerdem bevorzugt das „Orakel von Omaha“, wie der Investor dank seines herausragenden Börsengeschicks auch genannt wird, langfristige Geldanlagen. Wenn Sie Warren Buffetts Grundregeln befolgen, können auch Sie so erfolgreich investieren wie der Börsenprofi.
Das Orakel von Omaha: exzellenter Geschäftssinn
Warren Buffett bewies bereits früh sein Gespür für Zahlen und aussichtsreiche Geschäfte. Der Starinvestor wurde am 30. August 1930 in Omaha als zweites von drei Kindern geboren. Schon im Kindesalter war Buffett geschäftstüchtig, so kaufte er beispielsweise im Alter von sechs Jahren Coca-Cola-Flaschen in Sixpacks, um die Einzelflaschen direkt vor seiner Haustür für einen höheren Preis zu verkaufen – mit dieser Strategie verbuchte er durch simples kaufmännisches Handeln seine ersten Einnahmen. Es sollten nicht seine letzten Gewinne bleiben.
Später kaufte Buffett gemeinsam mit Freunden mehrere Spielautomaten, die er dann an Kneipen und Geschäfte vermietete – schon vor seinem 18. Geburtstag verfügte der Börsenguru über Ersparnisse, mit denen er sich ein Grundstück kaufen konnte, das er später verpachtete.
Frühes Interesse an Aktien setzt sich im Studium fort
Aber nicht nur seinen Geschäftssinn entwickelte Buffett im Kindesalter, die Leidenschaft für die Börse wurde ihm gewissermaßen in die Wiege gelegt: Buffetts Vater besaß ein eigenes Lebensmittelgeschäft und war daneben als Aktienhändler tätig. Im Alter von elf Jahren kaufte auch Warren Buffett seine erste Aktie.
Im Studium setzte er sein Interesse an Aktien und Wirtschaft fort und lernte bei Benjamin Graham, der als Urvater der fundamentalen Wertpapieranalyse gilt. Der legendäre Investor erfand in den 1930er Jahren das Value-Investing, auch als wertorientiertes Anlegen bezeichnet. Diese Anlagestrategie wurde das Fundament von Warren Buffetts Erfolg, der 1951 als bester Schüler von Benjamin Graham mit einem Masterabschluss in Ökonomie an der Columbia Business School graduierte.
1962 begann Buffett schließlich die Value-Strategie als Geschäftsmodell umzusetzen und in Not geratene (wertvolle) Firmen aufzukaufen – darunter auch die Textilfirma Berkshire Hathaway, die er später in eine Beteiligungsgesellschaft umwandelte. Heute ist die Berkshire Hathaway-Aktie die teuerste Aktie der Welt – mehr zum Werdegang von Warren Buffett und Berkshire Hathaway erhalten Sie auf der Warren Buffett-Portraitseite von finanzen.net.
Value-Investing – schon gewusst?
Value Investing ist eine Anlagestrategie, bei der Kauf- und Verkaufsentscheidungen für Wertpapiere über den sogenannten inneren oder fairen Wert getroffen werden.
Der innere Wert eines Unternehmens wird aufgrund objektiver Bewertungsmaßstäbe „berechnet“. Er kann sich vom Marktwert unterscheiden, zu dem ein Wertpapier an der Börse gehandelt wird. Während sich der Marktwert aus Angebot und Nachfrage ergibt, ist der innere Wert das Ergebnis einer systematischen Abschätzung.
Beim Value-Investing, auch als wertorientiertes Anlegen bezeichnet, orientieren sich Kauf- und Verkaufsentscheidungen also am Verhältnis des aktuellen (Aktien-)Preises zum Wert des Unternehmens. Erfinder des Value Investings ist Warren Buffets legendärer Lehrmeister Benjamin Graham.
Value-Strategie: Mit diesen 5 Tipps handeln Sie so erfolgreich wie Warren Buffett
Warren Buffett ist der unangefochtene König der Investoren. Doch wie lässt sich sein jahrzehntelanger Erfolg erklären? Die Anlagestrategie des US-Starinvestors ist im Grunde genommen recht simpel und kann prinzipiell von jedem Anleger nachgeahmt werden.
Warren Buffets Anlagestrategie beruht auf klaren Grundsätzen, denen der Investor über Jahre hinweg treu geblieben ist. Unter seiner Führung ist seine Beteiligungsgesellschaft Berkshire Hathaway zu einem erfolgreichen Unternehmen geworden und die Berkshire Hathaway-Aktie zur wertvollsten Aktie der Welt. Grundlage seines Erfolgs ist die sogenannte Value Investing-Strategie, die sich durch wertorientiertes Anlegen auszeichnet. Das Besondere: Zwar legt Warren Buffett sein Geld hauptsächlich in Aktien an, das wertorientierte Anlegen ist aber bei jeder Art der Geldanlage sinnvoll – mit den folgenden 5 Anlagetipps wandeln auch Sie auf den Spuren von Warren Buffett.
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Qualität statt Quantität: Konzentrieren Sie sich auf wenige, vielversprechende Unternehmen
Warren Buffet setzt mit seiner Anlagestrategie auf wenige aber dauerhaft erfolgversprechende Aktien. Auch Anlegern empfiehlt er, sich auf wenige herausragende Unternehmen zu konzentrieren, von denen sie sich einen langfristigen Erfolg versprechen. Das Rezept für seinen Erfolg sind sogenannte Burggrabenunternehmen. Diese Burggrabenunternehmen verfügen über ein Alleinstellungsmerkmal und damit über einen dauerhaften Wettbewerbsvorteil, sodass Sie von Konkurrenzunternehmen nur sehr schwer von ihrem Platz verdrängt werden können.
Unsere Empfehlung: Konzentrieren Sie Ihre Investition auf wenige, aber vielversprechende Unternehmen. Von Ihrer Investition sollten Sie so überzeugt sein, dass Sie die Wertpapiere langfristig oder sogar für immer halten wollen.
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Seien Sie gründlich bei der Auswahl
Informieren Sie sich wie Warren Buffett vor einer Investition immer gründlich über das Unternehmen, in das Sie einsteigen. Die Gründe hierfür liegen auf der Hand: Wenn der erfolgreiche Investor eine Aktie eines Unternehmens kauft, behält er diese so lange wie möglich. Für ihn ist ein Börseninvestment mehr als nur der Kauf einer Aktie, Buffett beteiligt sich vielmehr am Unternehmen, das langfristig für seinen eigenen Erfolg verantwortlich sein wird. Für Buffett sind daher immer die nackten Fakten entscheidend.
Prüfen auch Sie, inwiefern die Firma über ein konkurrenzfähiges Geschäftsmodell sowie über ein Alleinstellungsmerkmal verfügt. Kann das Unternehmen langfristig am Markt existieren und agiert es dort weitgehend unabhängig? Hinterfragen Sie den Führungsstil des Managements und werfen Sie einen ausführlichen Blick auf die Jahresberichte.
Unsere Empfehlung: Kaufen Sie nicht nur Aktien, sondern steigen Sie in ein Unternehmen ein. Gehen Sie daher bei Ihrer Recherche besonders sorgfältig vor. Nur wenn Sie langfristig von der Strategie eines Unternehmens überzeugt sind, sollten Sie Ihr Kapital dort investieren.
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Investieren Sie nur in Produkte, die Sie vollkommen verstehen
Starinvestor Warren Buffett investiert nur in Unternehmen, deren Geschäftsmodell und deren Produkte er vollständig versteht. Aus diesem Grund ist Warren Buffett übrigens auch nicht in Bitcoin investiert, er hat die Kryptowährung nie vollkommen verstanden – ein klares Ausschlusskriterium für sein Investment.
Diesen Grundsatz von Warren Buffett sollten Sie als Anleger nicht nur auf Ihr Aktieninvestment übertragen, sondern grundsätzlich für jede Form der Geldanlage beherzigen: Investieren Sie nur in Produkte, die sie verstehen.
Unsere Empfehlung: Hinterfragen Sie das Vorhaben eines Investments kritisch. Wissen Sie, was die Firma produziert, in die Sie investieren wollen? Welche Chancen hat das Unternehmen in der Zukunft? Haben Sie die Unternehmensstrategie verstanden? Erst wenn Sie diese Fragen beantworten können, kennen Sie die Chancen und Risiken Ihres Investments und können damit langfristig attraktive Renditen erzielen.
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Achten Sie auf die Produktvielfalt in Ihrem Depot
Neben der richtigen Auswahl von Einzeltiteln ist auch die Depot-Zusammensetzung für den Erfolg entscheidend. Warren Buffett verfolgt mit seinem Fokus auf wenige überragende Unternehmen eine vergleichsweise wenig diversifizierte Anlagestrategie. Unter rein portfoliotheoretischen Gesichtspunkten fahren Sie mit Ihrer Geldanlage am besten, wenn Sie Ihr Kapital breit streuen. Buffett diversifiziert im konzentrierten Maße: Er stellt sich in seinem Depot ausgewählte und gleichzeitig vielfältige Aktien zusammen, die sich zu einem bunten Wertpapierstrauß ergänzen. Nicht die Größe des Aktienstraußes ist entscheidend, sondern die stimmige Zusammensetzung.
Unsere Empfehlung: Grundsätzlich empfehlen wir Ihnen, das Risiko Ihrer Geldanlage auf verschiedene Produkte zu streuen. Achten Sie bei der Diversifikation darauf, dass sich Ihre Investitionen ergänzen und stellen Sie daher einen in sich stimmigen Wertpapierstrauß zusammen.
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Wählen Sie den richtigen Zeitpunkt und üben Sie sich in Geduld
Neben der Anzahl und Qualität der Wertpapiere, in die Sie investieren, spielt selbstverständlich auch der Zeitpunkt Ihrer Investition eine entscheidende Rolle. Warren Buffett kalkuliert immer mit einer Sicherheitsmarge, die ein wichtiges Kernelement des von Benjamin Graham geprägten Value-Investings ist. Die Sicherheitsmarge meint bei einem Aktieninvestment den Unterschied zwischen dem Aktienkurs eines Unternehmens und dem inneren Wert der Aktie. Das heißt: Besonders gerne investiert der Starinvestor in Unternehmen, die weniger kosten als sie wert sind.
Wer als Privatanleger auf Warren Buffetts Spuren wandeln möchte, sollte deshalb ab und zu auch gegen den Strom schwimmen: Kaufen Sie eine Aktie nicht nur, wenn alle diese Aktie kaufen, kaufen Sie eine Aktie auch dann, wenn der Aktienkurs einen Tiefpunkt erreicht hat. Es muss aber immer eine wertvolle Aktie sein und Sie müssen von diesem Unternehmen überzeugt sein. Sie sollten keine Aktie kaufen, nur weil sie gerade billig zu haben ist.
Unsere Empfehlung: Investieren Sie in Aktien, wenn sie günstig zu haben sind und sie von Ihrer Qualität überzeugt sind. So handeln auch Sie mit einer ausreichenden Sicherheitsmarge und erzielen langfristig Renditen.
Warren Buffetts Erfolgsgeheimnis und der Buffett-Indikator
Warren Buffetts Erfolgsgeheimnis liegt zum einen darin, Aktien zu kaufen, die wenig Risiken ausgesetzt sind, zum anderen liegt es in der Auswahl von Aktien mit großem Wertsteigerungspotenzial. Seine Strategie hat der US-Starinvestor folgendermaßen zusammengefasst:
„Aktien sind einfach. Man kauft bloß Anteile an einem großartigen Unternehmen mit höchst integrem und fähigen Management für weniger als seinen inneren Wert. Dann behält man diese Anteile für immer.“
Was ist der Warren Buffett-Indikator?
Warren Buffett ist bekannt dafür, Entwicklungen an den Märkten richtig zu deuten. Der sogenannte „Buffett-Indikator“ leistet ihm dabei immer wieder große Dienste. Und der Indikator hilft auch Anlegern dabei herauszufinden, ob die Aktienmärkte zu einem gegebenen Zeitpunkt eher unter- oder überbewertet sind.
Die Rechnung ist dabei denkbar einfach: Die Gesamt-Marktkapitalisierung des Aktienmarkts setzt Warren Buffett in Beziehung zur Wirtschaftsleistung des jeweiligen Landes. Für den Wert des Aktienmarkts in den USA kann beispielsweise der umfassende US-Aktienindex Wilshire 5.000 betrachtet werden. Auf der anderen Seite der Rechnung steht das Bruttoinlandsprodukt (BIP) der Vereinigten Staaten von Amerika. Liegt das Ergebnis über 100 Prozent, dann ist der Aktienmarkt aus Sicht des Buffett-Indikators überbewertet – unter 100 Prozent liegt eine Unterbewertung vor.
So investieren Sie erfolgreich wie Warren Buffett
- Kalkulieren Sie Ihr Risiko. Eine von Warren Buffetts Weisheiten lautet: „Verliere nie Geld!“
- Investieren Sie langfristig. Kaufen Sie nur Aktien, die Sie für immer halten wollen.
- Fokussieren Sie sich auf wenige und zugleich vielversprechende Investments. Wie stark Sie Ihre Geldanlage diversifizieren wollen, hängt vor allem von Ihrer Risikobereitschaft ab.
- Verstehen Sie Ihre Investitionen vollständig. Investieren Sie nur in für Sie verständliche Finanzprodukte und setzen Sie nur auf Unternehmen, deren Geschäftsmodell Sie begreifen.
- Kaufen Sie günstig und achten Sie auf den richtigen Zeitpunkt für Ihre Investition. Das heißt: Schwimmen Sie auch mal gegen den Strom, handeln Sie antizyklisch und investieren Sie in vielversprechende Underdogs.
So wenden Sie Buffetts Anlagetipps in der Praxis an
Wer die fünf Grundregeln von Warren Buffetts Investmentstrategie verfolgt, stellt seine Geldanlage auf ein durchdachtes Fundament. Inwieweit Sie sich an die Regeln des Starinvestors halten, hängt von weiteren Faktoren wie persönlichen Anlagezielen und Risikobereitschaft ab. Grundsätzlich können Sie Warren Buffetts Investment-Tipps auf zwei unterschiedlichen Wegen in die Tat umsetzen. Entweder Sie investieren direkt in Warren Buffett und seine Beteiligungsgesellschaft Berkshire Hathaway oder Sie investieren mit Value-Investing und Dividendenstrategie à la Buffett.
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