Neobroker-Vergleich – die besten Neobroker und Smartphonebroker im Test

Sicher haben auch Sie bereits von der neuen Generation von Online-Brokern gehört, die seit einigen Jahren auf den Markt strömen: die Neobroker. Doch was ist ein Neobroker überhaupt? Im Grunde bedeutet das Wort „Neo“ so etwas wie „neu“ – ein „neuer Broker“ also. Neobroker versuchen mit ihren innovativen Konzepten Anlegern einen möglichst unkomplizierten Handel mit Wertpapieren zu ermöglichen.

Neobroker ist also ein Oberbegriff für eine neue Art von Brokern, welche sich von den restlichen Online-Brokern abgrenzen und dem Wertpapierhandel neues Leben einhauchen möchten. Dafür werben sie mit verlockenden Angeboten. Ob gratis Börsenhandel oder mit wenigen Klicks investieren – sie mischen damit den Markt der Broker gehörig auf.

Schon seit einigen Jahren genießen Neobroker in den USA eine große Beliebtheit. Vorreiter der amerikanischen Neobroker-Bewegung war der kalifornische Broker Robinhood. 2013 gegründet, verwaltet Robinhood inzwischen über 10 Millionen Nutzerkonten. Importiert wurde der Trend in Deutschland im Jahr 2019, als Trade Republic* den Anfang machte. Im Sommer 2021 hatte der neueste Mitstreiter auf dem Neobroker-Markt seinen großen Auftritt: finanzen.net zero¹. Der luxemburgische Broker für US-Aktien Freestoxx* hat sogar bereits 25 Jahre an Erfahrung zu bieten.

Um an der Börse handeln zu können, benötigen sie einen Broker sowie ein Wertpapierdepot. Doch die Auswahl ist riesig. Welcher ist also der beste Broker? Und auf welche Unterschiede sollten Sie achten? Während jeder Neobroker auch zugleich ein Online-Broker ist, ist nicht jeder Online-Broker auch ein Neo- oder Smartphonebroker.

Im Grunde lassen sich die Anbieter in einem wesentlichen Aspekt von Online-Brokern unterscheiden: Sie bieten ihre Dienste mit einer neuen, fokussierten Herangehensweise an – und sind dabei vergleichsweise günstig. Herkömmliche Online-Broker bieten Anlegern eine möglichst breite Palette an Dienstleistungen und Tradingmöglichkeiten. Beachten Sie auch unseren Vergleich zur Auswahl von Online Broker, Aktiendepot und Trading-Plattform.
Im Gegensatz dazu setzen Neo- und Smartphonebroker auf einen dedizierten Bereich des Tradings, wie neue Handelssegmente oder Kryptowährungen. In diesem sind sie meist besonders gut.

Hinweis: Smartphone-Broker haben sich, wie der Name schon sagt, auf Mobile first und Mobile only Anwendungen spezialisiert.

Ob Aktien, ETFs, Zertifikate oder Kryptowährungen: Online-Broker haben vielen Anlegern die Welt des Tradings eröffnet, indem sie den Einstieg in den Börsenhandel vereinfacht haben. Darin liegt auch die Gemeinsamkeit mit den Smartphone- und Neobrokern: Sie wollen den Aktienhandel für möglichst viele Anleger zugänglich machen, um für eine „Demokratisierung“ des Aktienmarktes zu sorgen.

Insbesondere durch die Senkung der Kosten pro Trade könnten es sich mehr Menschen leisten, Wertpapiere zu handeln. So war der Handel früher beispielsweise nur sinnvoll, wenn Anleger ein gewisses Ordervolumen zur Verfügung hatten – und das mussten meist ca. 1.000 Euro sein, damit sich die Ordergebühren in Grenzen hielten. Infolge der neuen Kostenmodelle von Trade Republic, Scalable Capital oder finanzen.net zero machen inzwischen bereits Trades mit kleinen Beträgen zwischen 100 und 500 Euro pro Kauf durchaus Sinn.

Die meisten Neobroker wie finanzen.net zero und Co. verdienen Geld, indem sie Provisionen von den Handelsplätzen erhalten. Kauft man also beispielsweise eine Aktie bei einem der Neobroker über einen Handelsplatz, erhält der Neobroker dafür eine Vergütung von der Börse oder dem Handelsplatz. Außerdem können Neobroker im Vergleich zu anderen Banken einige Kosten sparen. Da sie sich auf ihr Kerngeschäft fokussieren und auch keine Filialen haben, sparen sie sich sowohl Personal als auch Kosten. Je geringer die Kosten für die Neobroker sind, desto günstiger können sie Anlegern auch ihren Service anbieten.

Es klingt beinahe zu schön, um wahr zu sein: Mit wenigen Klicks rund um die Uhr Wertpapiere handeln – außerhalb der regulären Handelszeiten und das schon fast zum Nulltarif. Doch wie immer gilt: Nicht jeder Broker passt zu jedem Anleger. Insbesondere bei Trading-Einsteigern kommen, je nach Risikoprofil und dazu passender Strategie, verschiedene Neobroker infrage. Doch wie können Sie in diesem Angebots-Dschungel den richtigen Broker finden?

Die Kosten sind wohl das wichtigste Kriterium, welches Sie bei der Auswahl des passenden Brokers im Auge behalten sollten. Doch natürlich gibt es noch weitere Faktoren wie Einlagensicherung, taggleiche Teilausführungen oder Börsenplätze im In- und Ausland sowie außerbörslichen Handel, welche Sie bei der Wahl Ihres Brokers beachten sollten. Weitere Kriterien haben wir in der folgenden Übersicht für Sie zusammengestellt.

Bei Neobrokern findet man die unterschiedlichsten Kosten und Preismodelle. Doch alle werben sie mit verlockend niedrigen Gebühren, oder sogar mit kostenlosen Angeboten. Während Sie bei Trade Republic* beispielsweise Aktien für einen Euro handeln können oder mit Scalable Capital auf die Möglichkeit einer Trading-Flatrate setzen, ist der Wertpapierhandel über finanzen.net zero¹ bei einem Ordervolumen über 500 Euro kostenlos für Anleger (zzgl. marktüblicher Spreads). Bei Freestoxx* ist der Handel von US-Aktien und Optionen kommissionsfrei.

Auch bei den Handelsplätzen gibt es einige Unterschiede zwischen den einzelnen Neobrokern. Diese bieten allerdings nur selten mehr als zwei Handelsplätze zum Kauf und Verkauf von Wertpapieren an.

Finanzen.net zero fokussiert sich beispielsweise exklusiv auf das elektronische Handelssystem gettex der Börse München. Auch Trade Republic beschränkt sich lediglich auf die Lang & Schwarz Exchange der Börse Hamburg. Scalable Capital bietet ebenfalls gettex, aber auch Xetra als Handelsplätze an. Eine große Auswahl an US-Handelsplätzen wie NYSE, Nasdaq, CBOE und viele mehr bietet Ihnen Freestoxx.

Etwas anders verhält es sich bei justTrade. Neben den drei Handelsplätzen Lang & Schwarz Exchange sowie Quotrix und Tradegate Exchange können Anleger bei justTrade auch über Direkthandelspartner wie Citi, Société Générale, UBS oder Vontobel handeln.

Bei der Auswahl Ihres Brokers ist es natürlich auch entscheidend, welche Wertpapiere Sie handeln möchten und ob diese vom jeweiligen Broker auch angeboten werden. Die meisten der von uns hier aufgelisteten Neobroker besitzen eine vergleichbare Angebotsbreite.

Bei fast allen von uns erwähnten Neobrokern wie Scalable Capital, Trade Republic oder finanzen.net zero können Sie sowohl Aktien als auch ETFs, Zertifikate, Optionsscheine sowie Hebelprodukte handeln. Bei finanzen.net zero¹ ist beispielsweise auch der Handel von Krypto-ETPs möglich.

Fonds können bei Scalable Capital und finanzen.net zero gehandelt werden. Trade Republic sowie justTrade bieten diese Anlageprodukte nicht an.

Eine Ausnahme bietet Freestoxx in diesem Fall. Bei dem luxemburgischen Broker mit 25 Jahren Erfahrung können Sie ausschließlich US-Aktien und Optionen handeln.

ETF-Sparpläne sind bei Anfängern in der Broker-Welt wohl mit am beliebtesten. Denn dank ihnen kann man auch mit einem kleinen Geldbeutel ganz einfach in einen riesigen Markt investieren. Außerdem können Anleger vom Zinseszinseffekt profitieren, wenn sie frühzeitig damit beginnen, ihr Geld regelmäßig zu investieren.

Produkt­empfehlung: Wählen Sie am besten einen günstigen Neobroker als Anbieter Ihres Wertpapierdepots. Bei finanzen.net zero¹ können Sie Aktien und andere Wertpapiere ohne Ordergebühren handeln (zzgl. marktüblicher Spreads) – ab einer Ordergröße von 500 Euro pro Trade berechnet ZERO auch keinen Mindermengenzuschlag mehr. Dafür wurde der Neobroker beispielsweise von Stiftung Warentest in der Ausgabe 07/2023 als „Preistipp“ mit der Note 1,7 ausgezeichnet. Aber auch Trade Republic* konnte in unserem Vergleich mit geringen Ordergebühren, dem Verzicht auf ein Mindestordervolumen sowie seiner großen Auswahl an kostenlosen ETF-Sparplänen überzeugen.

Es ist nicht leicht – wenn nicht sogar unmöglich – Aussagen über zukünftige Gewinne zu treffen. Eins ist jedoch sicher: Wenn Sie Wertpapiere handeln und attraktive Renditen erzielen möchten, sollten Sie beim Aktienhandel kein Geld verschenken! Setzen Sie deshalb auf ein Depot mit günstigen Gebühren und ausgezeichneten Leistungen. Achten Sie dabei zum Beispiel auf kostenfreie Orderlimits.

Smartphone- und Neobroker bieten Anlegern viele Vorteile, im Gegensatz zu gängigen Brokern. So sind sie durch ihre günstigen Konditionen meist preiswerter und ermöglichen die Teilnahme am Wertpapier-Handel unabhängig von den Börsenöffnungszeiten. Als Kunde ordern, verwalten und verkaufen Sie Ihre Aktien selbst. Außerdem gibt es eine Festpreisgarantie beim Aktienkauf durch außerbörslichen Handel. Des Weiteren ermöglichen Neobroker ihren Anlegern den Handel an ausländischen Börsen.